Weltweit erkunden Zentralbanken zunehmend die Einführung digitaler Währungen. Von der erfolgreichen Proof-of-Concept des New York Fed bis zum Fortschritt der Bank of England mit ihrem Experiment zum digitalen Pfund erwägen über 130 Länder die Einführung von Zentralbank Digitalen Währungen (CBDCs). Diese Institutionen argumentieren, dass CBDCs Verbraucher schützen und Kosten sparen, indem sie private Bankvermittler eliminieren. Doch zu welchem Preis?
Die Frage der Privatsphäre
Die Entfernung von Bankvermittlern mag verlockend erscheinen, wirft jedoch die entscheidende Frage auf, wer das Hauptbuch kontrollieren wird. Die Antwort ist leider eine allgegenwärtige und aufdringliche Regierung, die jeden Cent, den Sie ausgeben, verfolgen könnte. Die Idee ist, dass eine Zentralbank, wie die Bank of England, ein ‚digitales Pfund‘ ausgeben würde, das eine direkte Forderung an die Zentralbank darstellt, ähnlich wie Bargeld heute. Dies stellt eine bedeutende Abweichung von den aktuellen Praktiken dar, bei denen Zentralbanken keine Konten für direkte Einzahler anbieten. Stattdessen existiert ein privates Bankensystem zwischen der Zentralbank und den Konten von Unternehmen und Einzelpersonen.
Die Illusion der Effizienz
Befürworter von CBDCs behaupten, sie würden unnötige Kosten reduzieren. Diese vermeintlichen Effizienzgewinne sind jedoch sowohl trügerisch als auch riskant. Vermittler agieren in Tausenden von Märkten mit Agenten, Aggregatoren und Überwachern in nahezu jeder bedeutenden Geschäftslinie. Sie bieten oft Mehrwert, indem sie mehr als das Minimum anbieten, um sich abzuheben – beispielsweise durch neue Bankprodukte und -dienstleistungen. Die Bandbreite der Dienstleistungen, die Banken anbieten können, ist das Ergebnis von Wettbewerbsdruck, der letztendlich dem Verbraucher zugutekommt. Eine Beschränkung dieser Kräfte könnte die Marktwirtschaft ersticken.
Bedrohung der individuellen Freiheit
Mehr als nur falsche Anreize zu schaffen, könnten CBDCs vertrauliche Informationen und enorme Macht an eine anonyme Regierungseinheit geben, die diese Informationen in unzähligen Formen gegen Sie verwenden kann. Durch die Beseitigung des privaten Bankmittels entfernen Zentralbank Digitale Währungen eine entscheidende Pufferzone, die Einzelpersonen und Unternehmen vor staatlicher Einmischung und Übergriff schützt. Die Verwendung von Bargeld und Inhaberpapieren ist für die Zentralregierung nicht nachverfolgbar, die Verwendung von digitalem Bargeld jedoch schon.
Letztendlich könnte die Einführung von CBDCs zu einer Welt führen, in der jede Transaktion vom Staat überwacht wird, in der persönliche Kredite und Hypotheken an bevorzugte private Parteien weitergeleitet werden und in der jeder über Nacht ohne angemessene Rechtsmittel nicht mehr am Bankensystem teilnehmen kann.
Bei der Navigation durch die Welt der digitalen Währungen können Anwendungen wie cryptoview.io unschätzbare Einblicke bieten. Diese Plattform ermöglicht es Benutzern, ihre Kryptoinvestitionen zu verfolgen und zu analysieren und bietet eine gewisse Kontrolle und Verständnis in einer zunehmend komplexen Finanzlandschaft.
Obwohl die Annahme neuer Technologien gefördert werden sollte, sollte dies auf die richtige Weise geschehen. In einem kürzlich erschienenen Artikel im Brown Journal of World Affairs argumentierten wir, dass „Geld eine neutrale Maßeinheit sein sollte, wie Zoll oder Kilogramm“. Der Zweck einer „Trennung von Geld und Staat“ besteht darin, alle Währungen im Laufe der Zeit stabil zu machen, damit private Parteien weniger komplexe und kostspielige Mechanismen wie variabel verzinsliche Hypotheken zur Bewältigung finanzieller Instabilität entwickeln müssen.
Bitcoin zum Beispiel hat eine vorherbestimmte Gesamtmenge von nicht mehr als 21 Millionen Einheiten, die nicht von einer einzelnen Institution, sondern vom Konsensmechanismus des Netzwerks geregelt wird. Dies bietet einen starken Schutz vor der Verwässerung des Werts, den kein staatliches System hoffen könnte zu erreichen.
Bei der Betrachtung der Zukunft des Geldes müssen wir uns der potenziellen Gefahren von Zentralbank Digitalen Währungen bewusst sein. Während sie einige Vorteile bieten können, stellen sie auch erhebliche Risiken für unsere Privatsphäre und finanzielle Freiheit dar.
